投资中最重要的事:摒弃暴富的念头(ZT)
 
 
2019-01-28 10:05:34
 
 
 
 

股神巴菲特说过:成功的投资需要时间和耐心。在资本市场,好的心态远比“高超的投资技术”更为重要,因为在《股票投资的重要10课》:第一课 了解股市的本质一文中,宏海跟大家重点讲述了股市波动规律就是震荡上行,哪怕大家就是选择20个行业的龙头企业,长期持有,那你最终的收益也会跑赢绝大多数投资者,还会跑赢很多专业投资者,这期间不需要高超的投资技术,只需要耐心和时间。@今日话题 


但对于我们绝大多数散户投资者来说,保持良好的投资心态却是非常困难的一件事,导致这一现象的主要原因是:


1.没有复利思维:抱着暴富的心态进入股市,准备在短时间内就赚取高额收益,寻找下一个涨停板是他们努力的方向,借钱融资加杠杆成为他们更快实现目标的手段;


2.缺乏专业分析能力:对股市知之甚少,缺乏独立分析能力,抱着赌博的心态做股票投资,追涨杀跌是他们的一贯的投资思路;


3.资金量较少:绝大多数散户投资者账户中的资金少于10万,对于他们来说,每天辛辛苦苦盯盘,就算一年盈利20%,也不过就赚了一两万,满足不了他们的贪婪之心,于是满仓追高抄底成为他们期望获取高额回报的投资策略;


4.没有风险意识:很多投资者在买入股票之前,从来不考虑风险,眼里只有超额的收益,所以满仓、加杠杆、追涨杀跌成为常态,只有等到爆仓、被套、无钱补仓之后才追悔莫及。


远离杠杆!


加杠杆是很多散户以及专业投资者常做的事情,散户投资者爆仓可以理解,为何无数专业投资者也会爆仓呢?这主要是因为概率问题,就算准确率再高的投资者也会判断错误,而对于这些加高倍杠杆的投资者来说,无论前面成功多少次,只要一次做错,就可能面临爆仓甚至破产的风险,杠杆倍数越高,爆仓的可能性越大。对于3万配资7万的账户与3亿配资7亿的账户来说,其面临爆仓的风险是一样的,账户总亏损达20%即触及警戒线,亏损达到25%-30%就要面临强平。所以不管你做的多成功,也不管你多有把握,只要你一直保持带杠杆投资,那你就随时有可能突然倒在成功的路上。


举个例子:这是一个真事,黄先生是国内第一批红马甲,过去的二十多年,在股市中赚取了巨额财富,2015年股灾之后,黄先生看到了机会,在2015年8月加了两倍杠杆抄底抢反弹,结果随后几天第二次股灾让他彻底破产。像黄先生这样倒在加杠杆路上的专业投资者比比皆是,在杠杆面前,无论你技术多高,只要你不是神,那你就大概率会失败,这就是为何在股票市场中的成功投资者会比期货市场中的成功投资者多很多,因为期货带有高倍杠杆,且期货市场又是一个负和博弈的市场,爆仓是家常便饭,所以不管你以前做的多成功,只要你还贪心,那你就随时可能爆仓,2017年9月29日,一位做了20多年橡胶期货的老人付晓军跳楼自杀,10天亏损1.45亿,这就是血淋淋的例子。


带杠杆投资会把人性的缺点无限放大,股价每一次波动都会牵动你的神经,其精神压力不言而喻,股价每次下跌都会让你极其恐慌,杠杆倍数越高,股价下跌后你的本金亏损越多,股价小幅下跌没必要割肉,股价跌幅超过5%又不舍得割肉,跌的越多越不忍心割肉,所以最后会不会爆仓只能看运气。股票价格波动不是风险,但对于带杠杆的投资者就是风险,千万不要借钱炒股,量力而行,生命是一场修行,不是赌博。


风险意识!


很多投资者在买股票之前从来不考虑风险,不分析公司的基本情况,眼里只有超额收益,追高的股票以为还会一直涨,抄底的股票以为会超跌反弹,从来不想万一高位追高被套后有没有应对策略,从来不考虑要是抄底后继续大跌有没有后手。


在A股市场,这样的投资者比比皆是,不信的人可以去看看次新股,每次新股开板,都会有超过50%的换手率,随后每天都会保持较高的换手率,请问这些投资者考虑过风险吗?我相信他们没有,因为如果他们仔细考虑过风险,就不会争先恐后去买次新股了,谁不知道新股刚刚开板时,股价严重高估,绝大多数次新股股价在随后的两三年内都会一路走低,在这种情况下还去买次新股,说明他们只是抱着赌博的心态参与股票买卖的。


有人说新股开板后会有主力参与炒作,股价随后还会上涨的,这只是他们为自己参与赌博找的借口,我不做争辩。那我们就再来举个例子,长生生物与中弘退,长生生物在连续32个跌停板之后,一开板,就出现37%的巨额换手率,并且股票当天涨停,在停牌之前,连续5天涨停,在长生生物宣布退市之后,一旦股票复牌,还是会有人买入,因为中宏退在退市的前一天仍然有较高的换手率,对于这些投资者,在买入之前有没有考虑过风险呢?我相信他们绝对没有仔细考虑过风险,就想靠运气赌一把。


我们在买卖股票之前,一定要仔细研究公司的基本面,确保股价的安全性,同时要分析为什么要买,买入后会不会涨,万一跌了有没有应对措施,是短线参与还是长期持有,这些都是我们买入之前要考虑的问题,下一课说仓位管理时会重点跟大家讲风险防御的问题,想要学习的投资者可以先点击关注。


复利思维!


对于我们很多投资者来说,他们没有复利思维,一心只想着短期快速盈利,因为他们账户的资金比较少,5万元的账户,就算一年获利30%,也才赚1.5万,他们要的可不是这1.5万,他们要的是一年就能翻倍,最好每月都能赚30%,于是他们就喜欢买次新股、买创投、买中弘退这样的暴涨暴跌股,以期待快速赚取较高收益。股市的钱真的这么好赚吗?要是你一个外行都能赚这么多钱,那就不会有这么多人亏钱了,你想想看,连世界公认的股神巴菲特,几十年来年化收益率不过才20%左右。


在我身边就有一个鲜活的案例,10年下来,账户资金从100万亏损到20万,直到现在,这位投资者想的都是如何能快速翻本,而不是总结经验,认真学习专业知识,接下来做好每一笔投资。大家想想,不提高自身分析能力,整天空想着如何快速翻本,抱着这样的心态,怎么能不走老路呢?问题是像这样的老股民,在我们散户中真的是一抓一大把。


对于我们的投资者来说,进入股市后最重要的不是学会如何赚钱,而是学会如何不亏钱,在此基础上再研究如何获取确定性盈利,这一点非常重要,千万不要在乎收益低,大家可以看一下下表,对于很多投资者来说,年化收益率达到5%还是非常简单的,因为有一些国债的利息已经超过了5%,想要获取10%的年化收益率也还是比较容易的,只要配置一些低估值优质蓝筹股,长期持有,就可以达到这一目标收益了,大家看看,虽然10%的年化收益率不起眼,如果初始资金为10万元,30年后就变成174.5万,50年后就增长到1174万,我相信,绝大多数人都没有想过这辈子能存1174万的巨额财富。


关于15%或者20%的年化收益率大家自己看表吧,在这里我只想告诉大家,股票投资没有大家想的那么容易,实现财务自由也没有大家想的那么难,关键要有复利思维,哪怕每年只赚10%(我知道很多股民都看不上这样的收益),那你到老了都有机会成为千万富翁,当你每年只赚15%(还是达不到大多数股民的预期),那你到老了都有机会成为亿万富翁。


总结:对于绝大多数的投资者来说,我们进入股市投资,不是为了快速盈利(绝大多数人也做不到这一点),而是为了早日实现财务自由,在这之前,我们要做的就是脚踏实地的做好每一笔投资,摒弃暴富的念头。中国有句老话:心急吃不了热豆腐。其实不光做投资,我们做任何事情都是一样,都要有复利思维,切不可急功近利。